Quick ratio: ang formula para sa balanse. tagapagpabatid makapagbabayad ng utang

Isa sa mga palatandaan ng mga pinansiyal na katatagan ng kumpanya ay upang bayaran. Kung ang kumpanya ay maaaring magbayad nito panandaliang pananagutan sa anumang oras gamit ang cash mapagkukunan, ito ay itinuturing na solvent.

artikulong ito discusses ang mga konseptong tulad ng pagkatubig, ang istraktura ng ang analytical balanse, formula sa mabilis na ratio, at ang kasalukuyang absolute pagkatubig.

Company makapagbabayad ng utang

Ang pangunahing tagapagpahiwatig ng kakayahan sa pagbabayad ng utang ng enterprise ay ang kawalan ng overdue accounts payable at ang availability ng mga kasalukuyang account ng sapat na pondo. Ang mga kondisyon ay natupad kung ang halaga ng likido mga ari-arian ng kumpanya lalampas sa halaga ng kanyang panandaliang utang sa isang nakapirming panahon.

Kasalukuyang makapagbabayad ng utang-aralan ang data sa pananalapi daloy: Cash daloy ay dapat masaklawan ang pagpapatupad ng mga kasalukuyang obligasyon. Future pinansiyal na sinusuri gamit tagapagpabatid pagkatubig.

Balansehin sheet pagkatubig - ang kakayahan ng kumpanya upang i-on ari-arian nito sa cash upang bayaran ang mga obligasyon sa pananalapi. Ang mas kaunting oras ay kinakailangan para sa operasyon na ito, ang mas mataas ang pagkatubig ng asset. Sa kasong ito, ang panahon ng paggamot ay hindi dapat lumampas sa panahon ng pagganap ng mga obligasyon.

Pagkatubig ng kumpanya - mas malaki konsepto. Ito ay maaaring tinukoy bilang ang kakayahan ng enterprise sa tulong ng mga panloob at panlabas na mapagkukunan upang humingi ng mga paraan ng pagbabayad upang bayaran ang kanilang mga obligasyon.

Task pagtatasa

Pagkatubig pagtatasa sa enterprise ay isinasagawa upang suriin at tama ang pamamahala ng mga enterprise makapagbabayad ng utang. Kapag nagsasagawa ng gayong pag-aaral ay sinusuri:

• pagkatubig ng kasalukuyang mga asset ng enterprise;
• ang pagkatubig ng ang balanse ng kumpanya bilang isang buo;
• makapagbabayad ng utang ng kumpanya sa kasalukuyan at sa hinaharap;
• pangkalahatang patakaran ng kumpanya na naglalayong sa pagpapanatili ng mga kinakailangang kakayahan sa pagbabayad ng utang;
• prospect para sa pag-unlad at mga rekomendasyon upang matugunan ang mga potensyal na salungat na mga kadahilanan.

pagpapangkat ng mga ari-arian

Upang pag-aralan ang pagkatubig ng ang balanse sheet, ito ay kinakailangan upang ihambing ang mga asset at pananagutan ng kumpanya. Para sa kapakanan ng kaginhawaan upang hatiin ang mga ito sa ilang mga grupo, iyon ay, ito ay isang analytical balanse.

Balanse sheet asset, depende sa kanilang mga antas ng pagkatubig ay nahahati sa 4 na mga grupo.

• Ang grupo A1 nauugnay ganap na liquid asset. Sa kategoryang ito ay ipinasok sa pananalapi pamumuhunan (short-term) at cash daloy. Ang balanse sheet ay isang linya na may mga code ng 1240 at 1250.
• Ang grupo A2 isama ang mga ari-arian, ang pagpapatupad ng kung saan ay maaaring tumagal ng isang relatibong maikling panahon. Kabilang dito ang mga account maaaring tanggapin (sa balance sheet code 1230). Gayundin sa ilang mga pinagkukunan sa A2 group ay may kasamang ibang mga kasalukuyang mga asset. Sa pangkat na ito, ang pagkatubig ay depende sa kakayahan sa pagbabayad ng utang ng mga counterparties, ang mga paraan ng pagbabayad at bilis pagbabayad.
• A3 group ay naglalaman ng dahan-dahan Maisasakatuparan asset. Kabilang sa kategoryang ito ang mga stock ng mga kalakal at mga materyales, trabaho sa progreso, VAT. Upang mag-convert ang kanilang mga hinggil sa pananalapi cash ay kailangan ng ilang oras. Sa balanse sheet sa A3 grupong ito ang mga linya na may mga code ng 1210, 1220 at 1260. Ang ilang mga may-akda isama sa kategoryang ito at fixed asset (code 1150).
• Sa wakas, ang grupo ay tinutukoy na ang A4 ang pinaka illiquid asset. Ito buong balanse Section ko accounting (code 1100).

kategorya Sheet

Lahat ng balanse sheet pananagutan ay nahahati depende sa pangangailangan ng madaliang pagkilos ng kanilang pagkatubos sa pangkat:

• Sa pamamagitan ng P1 grupo ay tinukoy pinaka-kagyat na mga obligasyon, na kung saan ay tinanggap sa short-term payables sa mga empleyado ng organisasyon, na badyet at extrabudgetary pondo, mga kontratista at mga supplier, at iba pa (Code 1520).
• Ang grupo P2 ay kinabibilangan ng panandaliang pananagutan. panandaliang borrowings (code 1510) ay maaaring maiugnay sa kategoryang ito, iba pang pananagutan (Code 1550).
• Ang grupo ng P3 isama ang pang-matagalang utang (code 1410).
• Ang P4 grupo ay kinabibilangan ng permanenteng pananagutan, kabilang ang mga pondo sa equity (code 1300, 1530, 1540).

pagkatubig ratio

Bilang karagdagan sa mga absolute value ay ginagamit kamag tagapagpahiwatig ng kakayahan sa pagbabayad ng utang ng kumpanya. Makilala ang absolute ratio, mabilis at pangkalahatang pagkatubig.

Isaalang-alang ang absolute Ratio. Ito ay sumasalamin sa bahagi ng panandaliang pananagutan na pinakinabangan isang entity ay maaaring mabilis na bayaran dahil sa ang kasalukuyang magagamit na pondo. Kinalkula bilang ratio ng A1 sa kabuuan ng P1 at P2. Ang mataas na halaga ng ang ratio na ito ay nagpapahiwatig na ang kumpanya ay bayaran mga utang nito na may mataas na posibilidad.

Susunod ratio - ang halaga ng mga kasalukuyang ratio. Siya ay nagpapakita kung paano ang mga kumpanya kasalukuyang pananagutan ay sakop ng kasalukuyang mga asset. Ang indicator ay itinuturing na tulad ng sumusunod: kasalukuyang mga asset (A3 + A2 + A1) hinahati sa pamamagitan ng kasalukuyang pananagutan (P1 + P2). Ang mas mataas ang marka, mas malaki ang kumpiyansa ng mga creditors na ang pananagutan ay binayaran.

Sa wakas, ang rate ng quick ratio - ay, sa katunayan, ang intermediate halaga. Ito ay tumutulong upang masuri kung gaano ang kumpanya ay tumira sa kanyang pananagutan (short-term) sa kaso kung saan walang pagkakataon upang mapagtanto ang mga reserves.

Ang mga pagkatubig ratio ay kinakalkula hindi lamang para sa panloob na mga layunin ng enterprise, ngunit din para sa mga panlabas na mga gumagamit.

Ang kalkulasyon ng mabilis na ratio

Ang pagkalkula ng mabilis na ratio ay ang mga sumusunod: ang kabuuan ng A1 at A2 ay hinati sa kabuuan ng P1 at P2. Iyon ay ilagay sa numerator: cash cash + financial investments (panandaliang) + receivables. denominator ay ang kabuuan ng panandaliang borrowings, accounts payable at iba pang pananagutan.

Ang paggamit ng mga linya ng code sa ang balanse ng formula sa mabilis na ratio ay ang mga sumusunod:

= Qr + str.1250 str.1240 str.1230 + / + str.1550 str.1520 + str.1510

Kinakalkula namin ang koepisyent ng halimbawa ng isang hindi makatotohanang balance kumpanya. pagsukat yunit - rubles ..

Ayon sa ang balanse formula ay mabilis ratio on 2016/12/31 lungsod ay ganito ang hitsura:

Qr = 2 640 + 45 + 225/1 725 + 3 180 + 37 = 0.58.

Gayon din naman namin kinakalkula index bilang ng 2015/12/31 g.:

Qr = 1 570 + 14 + 68/1 615 +1 925 + 20 = 0.46.

pagkalkula ay nagpapakita na ang pagkatubig ng kumpanya ay lumago mabilis.

Standard na halaga

Sa pang-ekonomiyang panitikan, ang halaga ng mabilis na ratio ay itinuturing na normal sa hanay ng 0.5-1 at mas mataas. Gayunman, ang rate maaaring mag-iba depende sa industriya at mga lugar kung saan ang kumpanya ay nagpapatakbo. Kaya, ang indicator ay 0.4-0.5 para sa mga nagtitingi.

pag-aaral ay dapat magbayad ng pansin hindi lamang sa ang kabuuang halaga ng index, ngunit din sa istraktura ng mga bahagi nito. Samakatuwid, ang isang makabuluhang bahagi ng likidong mga ari-arian ay maaaring receivables, na kung saan ay mahirap na mabawi. Sa kasong ito, ang rate ng quick ratio ay itinuturing na isang halaga na mas mataas kaysa sa isa.

Ang Russian batas ay naglalaman ng isang bilang ng mga normatibo halaga. Kaya, sa ang Order ng Ministry of Economy № 118 mula sa 1997/10/18, ang inirerekomendang rate ng mabilis na pagkatubig ng unit at itaas na may isang paliwanag na ang mas mababang mga halaga ng mga kumpanya na kailangan upang patuloy na gagana sa mga may utang upang maiwasan ang pagkadelingkwente bayad.

Ang Gobyerno Resolution № 52 ng 2003/01/30, ang ibinigay na halaga ng koepisyent para sa agrikultura producer - 1.2-1.5.

pagtatasa ng panganib

Sa makapagbabayad ng utang ng kumpanya na may kaugnayan sa ang konsepto ng pagkatubig panganib. Ito ay sumasalamin sa posibilidad na nabigo ang kumpanya-borrower upang matugunan ang mga obligasyon nito sa pagbabayad ng buo at sa tamang oras.

Pagkatubig panganib pagtatasa ay isinasagawa sa batayan ng na grupo ng mga asset at pananagutan tinalakay sa itaas. Ang panganib ay mas mataas, mas mababa ang pagkatubig ng mga asset at ang panahon ng pagbabayad ay mas mababa kaysa sa mga umiiral na obligasyon. Pangkalahatang talahanayan ay iniharap sa ibaba:

Ang ganitong pagpapangkat graphically nagpapakita ng proporsyon ng likido asset at pananagutan sa pangkalahatang istraktura. Susunod, isang paghahambing ay ginanap ng mga asset at pananagutan halaga sa loob ng isang panganib group. Kaugnay na ito ay nagpapakita ng mga uri at pagkatubig panganib zone, kung saan mayroong isang enterprise

Kaya, ang balanse sheet ay itinuturing na liquid kung ang mga sumusunod na inequalities:

A1≥P1, A2≥P2, A3≥P3, A4≤P4 - ay na mayroong walang panganib sa naturang relasyon.

Pagkatubig ay itinuturing na pinapayagan sa isang ratio ng A1

Ang ratio A1

Panghuli, kapag inequalities A1

napag-alaman

Pagkatubig ay sumasalamin sa antas ng kakayahan sa pagbabayad ng utang ng enterprise. Sa pagtatasa, ang paggamit ng iba't-ibang mga paraan upang makakuha ng isang mas kumpletong paglalarawan ng kumpanya at ang mga aktwal na pinansiyal na kalagayan.

Sa pagpapangkat paraan ay bumubuo ng isang Analytical balanse.

Gamit ang data mula sa balanse formula mabilis na ratio, kasalukuyan at absolute pagkatubig, gumuhit ng mga konklusyon tungkol sa mga dynamics ng pagbabago ng mga tagapagpabatid ng mga asset at pananagutan, pagkatubig ng balance sheet item, ayon sa mga resulta na nakuha sa regulasyon at industriya average.

Ito ay mahalaga na tandaan na ang pag-aaral ay natutukoy sa pamamagitan ng pagkatubig ng kakayahan enterprise na magbayad lamang para sa mga short term (hanggang sa 12 buwan).